Exercício Albatroz - Respostas

A empresa Industrial Albatroz Ltda está em fase inicial do planejamento de suas atividades de

fabricação e comércio de bens de consumo.

suas atividades de fabricação e comércio de bens de consumo. Os dados para a elaboração do fluxo de caixa estão apresentados a seguir.

A empresa investirá o valor de R$ 1.800.000,00 , assim distribuidos:

Imóveis 18%

equipamentos de informática 9%

veículos 13%

Móveis e utensílios 11%

Máquinas e equipamentos 17%

Instalações 10%

Capital de giro 22%

1. Preencha o quadro a seguir com a distribuição do investimento

Investimento total

Investimento fixo

Itens

Máquinas e equipamentos R$ 306.000,00

Móveis e utensílios R$ 198.000,00

Imóveis R$ 324.000,00

Veículos R$ 234.000,00

Equipamentos de informática R$ 162.000,00

Instalações R$ 180.000,00

Total do Investimento fixo R$ 1.404.000,00

Investimento Financeiro

Capital de giro R$ 396.000,00

Total do investimento fixo

Total do investimento R$ 1.800.000,00

2. O investimento será financiado 55% por capital próprio e 45% capital de terceiros.

Preencha o quadro, considerando esses valores.

Fontes de Recursos

Itens % Valor

Capital Próprio 55 R$ 990.000,00

Capital de Terceiros 45 R$ 810.000,00

Total das Fontes 100 R$ 1.800.000,00

3. Os recursos de terceiros serão captados junto ao Banco Nacional de Desenvolvimento Econômico

e Social, com uma taxa de juros de 8% a.a.e o financiamento será ago em 5 anos, pelo sistema SAC

Calcule a taxa de amortização:

Financiamento R$ 810.000,00

Juros 8%

Amortização: 20% R$ 162.000,00

Prestação PRICE: HP: 810000 PV 5 n 8 i PMT

Prestação SAC: HP

810000 ENTER 5 : STO 1 ==> 162.000,00 810000 ENTER RCL 1 – RCL 1 – 8% RCL 1 + ==> 200.880,00

810000 ENTER 8% RCL 1 + ==> 226.800,00 810000 ENTER RCL 1 – RCL 1 – RCL 1 – 8% RCL 1 + ==> 187.920,00

810000 ENTER RCL 1 – 8% RCL 1 + ==> 213.840,00 810000 ENTER RCL 1 – RCL 1 – RCL 1 – RCL 1 – 8% RCL 1 + ==> 174.960,00

N Prestação (a+b) Amortização (a) Juros (b) Saldo Devedor (c)

0 R$ 810.000,00

1 226.800,00 R$ 162.000,00 R$ 64.800,00 R$ 648.000,00

2 213.840,00 R$ 162.000,00 R$ 51.840,00 R$ 486.000,00

3 200.880,00 R$ 162.000,00 R$ 38.880,00 R$ 324.000,00

4 187.920,00 R$ 162.000,00 R$ 25.920,00 R$ 162.000,00

5 174.960,00 R$ 162.000,00 R$ 12.960,00 R$ 0,00

R$ 0,00

4. A expectativa de receitas de vendas dos períodos são as seguintes:

5. O custo da Mercadoria vendida corresponde a seguinte proporção, da receita de vendas:

"6. A carga tributária incidente sobre as receitas : Pis = 0,65% - Cofins = 3% - ICMS = 18%

COFINS = 3%

ICMS = 18%

"

8. Comissão sobre as vendas - Será pago uma parcela de comissão equivalente a 1,3% da receitas

Receita CMV % CMV - Valor Comissão - 1,3% PIS - 0,65% Cofins - 3% ICMS - 18% Total impostos SALDO

Ano 1 1.348.000,00 22% 296.560,00 17.524,00 8.762,00 40.440,00 242.640,00 291.842,00 1.056.158,00

Ano 2 1.539.000,00 23% 353.970,00 20.007,00 10.003,50 46.170,00 277.020,00 333.193,50 1.205.806,50

Ano 3 1.796.000,00 28% 502.880,00 23.348,00 11.674,00 53.880,00 323.280,00 388.834,00 1.407.166,00

Ano 4 1.894.000,00 25% 473.500,00 24.622,00 12.311,00 56.820,00 340.920,00 410.051,00 1.483.949,00

Ano 5 2.163.000,00 27% 584.010,00 28.119,00 14.059,50 64.890,00 389.340,00 468.289,50 1.694.710,50

Ano 6 2.852.000,00 29% 827.080,00 37.076,00 18.538,00 85.560,00 513.360,00 617.458,00 2.234.542,00

TOTAIS 11.592.000,00 3.038.000,00 150.696,00 75.348,00 347.760,00 2.086.560,00 2.509.668,00 9.082.332,00

7. Carga tributária sobre o Lucro (será calculada direto no fluxo de caixa)

IRPJ 15% 376.450,20