ADMINISTRAÇAO

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SUMÁRIO

1. INTRODUÇÃO         4

1. MATEMÁTICA FINANCEIRA         5
2. ADMINISTRAÇÃO FINANCEIRA E ORÇAMENTARIA         6
3. DEMAIS MÉTODOS DE AVALIAÇÃO DE FLUXO DE CAIXA         8

1. FLUXO DE CAIXA         8
2. AVALIAÇÃO DE FLUXO DE CAIXA DESCONTADO         8
3. MODELO BASEADO EM DIVIDENDOS         9
4. MODELO BASEADO EM LUCROS        9
5. MODELO BASEADO EM AVALIAÇÃO DE ATIVOS         10
6. MODELO BASEADO EM FLUXO DE CAIXA LIVRE         10
7. MODELO DE GONDON         11
8. MODELO DE EDWARDS-BELL-OHLSON        11

1. CONCLUSÃO                12

1. REFERENCIAS         13

1  INTRODUÇAO

O seguinte trabalho tem a intenção de demonstrar o funcionamento de uma empresa, bem como sua área administrativa se organiza, e a maneira como analisa os fatos da sua rotina em geral.

Através da matemática financeira foi possível perceber o que indica o balanço patrimonial, onde significa tudo que entra e sai da empresa pela analise do fluxo de caixa e sua respectiva formula matemática.

A contabilidade conseguiu resumir tudo que se desloca da empresa, lucros e despesas dela, assim como também ofereceu descobertas sobre seu sistema organizacional, sendo ele dividido em ativos e passivos, circulante e não circulante. O trabalho também observa a avaliação do fluxo de caixa descontado, apresentando uma alternativa para as empresas com dificuldade financeira, e mostram outras que já estão em processo de reestruturação.

        As avaliações das empresas estão baseadas em dividendos: que se define no capital e seus benefícios futuros.

Finalizando o trabalho eis uma maneira de como analisar uma empresa, onde se iniciam pela reorganização de suas áreas contábeis, utilizando os três modelos de fluxo de caixa: descontado, dividendos e fluxo de caixa livre, assim sendo necessário um grande esforço do analista em estimar os fluxos futuros.

2 MATEMATICA FINANCEIRA

A empresa corporativa LTDA apresenta seu demonstrativo de balanço com uma defasagem em caixa para pagar seus fornecedores de curto prazo, por isso necessita urgente de um empréstimo.

Resumo do balanço atual do patrimônio levantado em Dezembro de 2012:

ATIVOS	R$	PASSIVOS	R$
CIRCULANTE		CIRCULANTE
DISPONIVEL		FORNECEDORES	400.000,00
CAIXAS E BANCO	350.000,00	PATRIMONIO LIQUIDO
NÃO CIRCULANTE		CAPITAL SOCIO	250.000,00
IMOBILIZADOS		RESULTADO CORRENTE	100.000,00
MAQ. E EQUIP.	400.000,00
TOTAL	750.000,00	TOTAL	750.000,00

                         

                         Com essa defasagem a empresa toma algumas decisões importantes sendo essas informações levantadas pela contabilidade conforme acima demonstrado, ela decide procurar o gerente financeiro de nosso banco, pois deseja resolver o seu problema de caixa.

 

A proposta financeira feita pelo banco foi à seguinte:
VALOR DO EMPRESTIMO	50.000,00
TAXA DE CONTRATO	200,00
PERCENTUAL DE JUROS AO MÊS	2,00%
QUANTIDADE DE PRESTAÇÕES	24

O banco utilizou uma formula para se calcular as prestações e o valor futuro desse financiamento sendo que a empresa só começaria apagar trinta dias após a contratação do financiamento, para se calcular as prestações com juros compostos ela utilizou a formula do valor presente das prestações postecipadas.

FORMULA

50.200,00 CHS PV

24n

2i        

PMT

Valor das prestações sem entrada R$2.654,13.

Valor futuro desse financiamento R$ 63.699,12.

Com esse empréstimo o balanço patrimonial tem uma nova alteração de valor sendo que 12 meses no circulante e outros 12 meses no não circulante passivo.

Resumo do balanço atualizado do patrimônio levantado em Dezembro de 2012:

ATIVOS	R$	PASSIVOS	R$
BENS	800.000,00	OBRIGAÇÕES	463.699,12
CIRCULANTE		CIRCULANTE
		Fornecedores	400.000,00
DISPONIVEL		Empréstimo bancário	31.849,56
CAIXA E BANCO	400.000,00	NÃO CIRCULANTE
		Empréstimo bancário	31.849,56
NÃO CIRCULANTE
		PATRIMONIO LIQUIDO
MAQ. E EQUIP.	400.000,00	CAPITAL SOCIO	200.000,00
IMOBILIZADOS		RESULTADO CORRENTE	136.300,88
TOTAL	800.000,00	TOTAL	800.000,00