ESTRUTURA E ANÁLISE DA RELATÓRIA FINANCEIRA

Administração

Disciplina: Estrutura e Análise das Demonstrações Financeiras

Polo de Tangará da Serra - MT

ATIVIDADES PRÁTICAS SUPERVISIONADAS

Trabalho apresentado, para a composição de nota de 5º Semestre, da Disciplina de Estrutura e Análise das Demonstrações Financeiras, do Curso de Administração.

Prof. (Tutor Presencial): Rubslaine Ferreira Brás.

Acadêmicos: RA

Edna Jacinto de Oliveira 378717

Elizabete Oliveira de Souza 366651

MarileteGaboardi 368391

Roslana de Oraci Souza 402376

TANGARA DA SERRA-MT

2014

INTRODUÇÃO

A Atividade Prática Supervisionada (ATPS) tem como objetivo principal, elaborar um Relatório Geral sobre a saúde econômica, financeira e patrimonial da Indústria Romi S/A. Este desafio foi elaborado em quatro etapas onde os acadêmicos fizeram cada etapa passo a passo. As Demonstrações Financeiras analisadas serão o Balanço Patrimonial e o Demonstrativo do Resultado do Exercício (DRE) da indústria mencionada anteriormente.

A primeira etapa realizada e colocada em prática foi efetuar os cálculos para a Análise Vertical e Análise Horizontal, em seguida analisar as possíveis causas das variações. Dando continuidade ao desafio foram calculados os índices financeiros referentes à Estrutura, Liquidez, Rentabilidade e Dependência Bancária. Após a realização destes cálculos os índices foram interpretados e transcritos ao Quadro-resumo dos índices. Com isso finaliza-se a segunda etapa do desafio.

Na próxima etapa os componentes do grupo, efetuaram os cálculos da rentabilidade do Ativo pelo Método Dupont, utilizando como referência teórica o artigo sobre o Modelo Dupont e utilizando o Modelo de Stephen Kanitz, determinar se a empresa encontra-se em insolvência, em penumbra ou em solvência. Para finalizar esta etapa deve-se elaborar um Diagrama Estratégico Qualitativo.

Na quarta e última etapa, determinaram a necessidade de Capital de Giro da empresa, o prazo médio de rotação dos estoques, o prazo médio de recebimento das vendas, o prazo médio de pagamento das compras; determinar, em dias, o Ciclo Operacional da empresa. E por fim elaborar um Relatório Geral sobre a saúde econômica, financeira e patrimonial da empresa em questão.

Objetivo do Desafio: Produção de um parecer sobre a saúde patrimonial de uma empresa.

1 ESTRUTURA E ANÁLISE DAS DEMONSTRAÇÕES FINANCEIRAS

1.1 Análise Horizontal e Análise Vertical

Análise Vertical: ela avalia os valores percentuais de cada conta e grupo de conta em relação a um valor base, no caso do Balanço Patrimonial esse valor base é o total do ativo ou do passivo.Na DRE, o valor base é o total da receita líquida.

Para se obter o valor percentual das contas e grupo de contas do Balanço Patrimonial deve-se dividir o valor das contas pelo valor total do Ativo ou Passivo como sugere a fórmula a seguir:

Vlr % = Conta ou Grupo de Conta

Total Ativo ou Passivo

No caso da DRE deve-se dividir o valor das contas ou grupo de contas pela receita líquida do exercício em análise conforme a fórmula abaixo:

Vlr % = Conta ou Grupo de Conta

Receita Líquida

Analise Horizontal: consiste em verificar a evolução dos elementos do balanço patrimonial e da DRE durante um determinado período. Essa verificação se faz entre os valores de uma mesma conta ou grupo de contas, evidenciando a evolução da conta ou do grupo de contas por períodos.

1.2 Análise Vertical e Análise Horizontal dos demonstrativos financeiros

BALANÇO PATRIMONIAL DA INDÚSTRIA ROMI S/A

BALANÇO PATRIMONIAL

ATIVO 2008 2009

R$ R$

Circulante

Caixas e Equivalentes de Caixa 189.010,00 135.224,00

Títulos Mantidos para Negociação 111.512,00 53.721,00

Duplicatas a Receber 62.888,00 77.463,00

Valores a Receber/Repasse Finame 223.221,00 306.892,00

Estoques 183.044,00 285.344,00

Impostos e Contribuições a Recuperar 11.537,00 17.742,00

Imposto de Renda e Contrib. Social Diferido 2.149,00 3.243,00

Outros Créditos 3.479,00 7.247,00

TOTAL CIRCULANTE 786.840,00 886.876,00

NÃO CIRCULANTE

Realizável a Longo Prazo

Duplicatas a Receber 1.149,00 1.686,00

Valores a Receber/Repasse Finame 409.806,00 479.371,00

Impostos e Contribuições a Recuperar 5.391,00 18.245,00

Imposto de Renda e Contrib. Social Diferido 5.867,00 9.488,00

Outros Créditos 2.928,00 5.405,00

Outros Investimentos 1.935,00 3.163,00

Imobilizado, Líquido 127.731,00 252.171,00

Intangível 0 6.574,00

TOTAL DO NÃO CIRCULANTE 554.897,00 776.103,00

TOTAL DO ATIVO 1.341.737,00 1.662.979,00

BALANÇO PATRIMONIAL

PASSIVO 2008 2009

R$ R$

Circulante

Financiamentos 29.498,00 26.375,00

Financiamentos/Finame 192.882,00 270.028,00