ATPS: Estrutura e análise de demonstrações financeiras

Sumário

Introdução 4

Estrutura e Analise das Demonstrações Financeiras 5

*Análise Vertical e Horizontal

Tabela da Análise Vertical da DRE 6

Tabela da Análise Vertical do Balanço Patrimonial (Ativo) 7

Tabela da Análise Vertical do Balanço Patrimonial (Passivo) 8

Tabela da Análise Horizontal da DRE 9

Tabela da Análise Horizontal do Balanço Patrimonial (Ativo) 10

Tabela da Análise Horizontal do Balanço Patrimonial (Passivo) 11

Interpretação das Variações 12

*Nas Vendas *Nos Custos de Produtos Vendidos

*Margem Bruta

*Despesas Operacionais

*Nas Contas Patrimoniais

Índices Econômicos e Financeiros 13

*Participação de Capitais de Terceiros

* Composição de Endividamento

Imobilizado do Patrimônio Liquido 14

*Imobilizado Recursos não Correntes

Liquidez 14

*Liquidez Geral

Liquidez Corrente 15

Liquidez Seca

Rentabilidade 15

*Giro do Ativo

Margem Liquida 16

Rentabilidade do Ativo 16

Rentabilidade do Patrimônio Líquido

Índices de Dependência Bancária 17

*Financiamento de Ativos

* Participação de Instituições de Créditos no Endividamento

Financiamento do Ativo Circulante por Instituição Financeira 18

Duplicatas Descontadas

Método Dupont 19

*Giro do Ativo

*Margem de Lucro

Rentabilidade do Ativo 20

Termômetro de Insolvência 20

A – Lucro Líquido / Patrimônio Líquido

B – Ativo Circulante + Realizável LP / Passivo Circulante + Exigível LP

C – Ativo Circulante – Estoque / Passivo Circulante

D – Ativo Circulante / Passivo Circulante 21

E – Exigível Total / Patrimônio Líquido

F – A+B+C-D-C

Diagrama Estratégico Qualitativo

Capital de Giro 22

Ciclo Operacional e Ciclo de Caixa 23

*Rotação de Estoques 20

*Prazo Médiode Recebimento de Vendas

*Prazo Médio de Pagamento de Compras

*Ciclo Operacional

Relatório Geral 24

Conclusão 28

Bibliografia 30

RESUMO:

Atraves da Esttrutura de analises das Demostrações Financeiras que estaremos realizando da empresa Romi SA, no decorrer deste trabalho estaremos demostrando a analises Vertical e Horizontal do Balanço Patrimonial e da DRE

1. INTRODUÇÃO

A Estrutura e Análise das Demonstrações financeiras são de fundamental importância no cotidiano de uma empresa. E o profissional que atua nesta área é o administrador de finanças que tem o papel de analisar, planejar e controlar todos os recursos financeiros da empresa.

Para desenvolver o seu trabalho, o administrador de finanças precisa conhecer as estruturas e finalidades de cada demonstração financeira e saber analisar cada uma delas. Além disso, deve estar muito bem informado sobre as mudanças no mercado financeiro. O Contador, que age juntamente com o administrador e tem papel fundamental, haja vista, que é ele quem gera essas informações.

As demonstrações financeiras básicas são: Balanço Patrimonial (apresenta a situação patrimonial da empresa confrontando com os seus Ativos e Passivos ou Patrimônio Líquido); Demonstração do Resultado do Exercício (tem por finalidade apresentar um resumo dos resultados financeiros das operações da empresa em um determinado período) e Fluxo de Caixa (relata como o Capital Circulante da empresa foi utilizado ou modificado).

Estas análises oferecem uma visão clara da situação financeiro-econômica da empresa, identificando seus pontos fortes e fracos e mostrando sua evolução durante os anos. Com as análises das evoluções da empresa é possível projetar situações que a empresa pode vivenciar num futuro próximo. As análises da situação financeira e econômica da empresa Romi S.A. proporcionaram identificar os seus pontos fortes, fracos, ameaças e oportunidades e ainda a viabilidade dos retornos dos investimentos na empresa serem maiores que os investimentos em títulos do Governo.

Neste trabalho iremos apresentar uma Análise criteriosa da Empresa Romi S/A, mostrando a evolução da mesma de 2007 para 2008. Utilizaremos de todos os índices estudados em sala de aula e ao final disto, apresentaremos um parecer sob a saúde financeira da empresa e se a mesma está apta a receber créditos e instituições financeiras.

1.1 ESTRUTURA E ANÁLISE DAS DEMONSTRAÇÕES FINANCEIRAS

ANALISE VERTICAL E HORIZONTAL

ANALISE VERTICAL / ESTRUTURA / AV

Processo comparativo onde se extrai percentuais entre itens do mesmo exercício, sua finalidade é dar ideia representativa de um grupo ou subgrupo de uma demonstração financeira a um determinado subtotal tomado como base 100.

A Análise Vertical abrange cálculos de percentuais de todas as contas, podendo relacioná-las tanto com os grupos a que pertencem como o total do Ativo e do Passivo.

O cálculo do percentual de cada elemento, em relação ao conjunto