O Marketin

 ATIVIDADE 3:

REVISÃO 3.1 - QUESTÕES:

3.1.1. Em que sentido a depreciação é uma origem de fundos? A depreciação seria uma origem de fundos se a firma não mostrasse lucro para o período?

No sentido de constituir uma recuperação dos fundos já gastos com o ativo fixo, que flui para o Caixa, quando do recebimento das Vendas. Sim, seria uma origem na ausência temporária de lucros. A firma pode obter fundos, pedindo emprestado, vendendo bens patrimoniais, usando fundos fornecidos pela recuperação de valores imobilizados (depreciação) ou com novas contribuições de fundos por parte dos proprietários.

3.1.2. Explique e defina: se as mutações dos tópicos a seguir, representam uma origem ou      

aplicação de fundos entre dois balanços patrimoniais:

. uma diminuição do saldo de Caixa. – é uma Origem

. uma aumento do saldo em Títulos a Pagar ou Financiamento  Bancário. – é uma Origem

. uma aumento do saldo de Depreciações Acumuladas. – é uma Origem

. uma diminuição do saldo de Estoques de Materiais. – é uma Origem pois reduziu o estoque e então gerou fundos

3.1.3. Explique o Conceito e a estrutura do Demonstrativo de Fluxo de Caixa.

A demonstração dos fluxos de caixa fornece informações acerca das alterações no caixa e equivalentes de caixa da entidade para um período contábil, evidenciando separadamente as mudanças nas atividades operacionais, nas atividades de investimento e nas atividades de financiamento.

A estrutura básica o Demonstrativo do fluxo de caixa, o DFC, é baseado em 3 principais itens:

1. Fluxo de Caixa das Atividades Operacionais: As atividades operacionais são explicadas pelas receitas e gastos decorrentes da industrialização, comercialização ou prestação de serviços da empresa. Estas atividades tem ligação com capital circulante liquido da empresa.
2. Fluxo de Caixa dos Investimentos: As atividades de investimento são os gastos efetuados no Realizável a Longo Prazo, em Investimentos, no Imobilizado ou no Intangível, bem como as entradas por venda dos ativos registrados nos referidos subgrupo de contas.
3. Fluxo de Caixa dos Financiamentos: As atividades de financiamento são os recursos obtidos no Passivo Não Circulante e no Patrimonio Liquido. Devem ser incluídos aqui os empréstimos e financiamentos de curto prazo. As saídas correspondem à amortização destas dívidas e os valores pagos aos acionistas a titulo de dividendos, distribuição de lucros.

REVISÃO 3.2 - Questões Práticas:

 Dadas as seguintes informações de uma firma:

- Os Balanços dos Exercícios de 2XX0 e 2XX1.

- O débito de Depreciação no ano 2XX1  foi de $ 6.900.;

-O Lucro Líquido no mesmo período foi de $75.60. Não foram distribuídos dividendos.

- As contas de Ativo Bruto e a Depreciação Acumulada apresentaram (em $ mil):

Exercícios	2XX0	2XX1	Mutações
Ativo Bruto	815,0	839,0	15,0
Menos: Depreciação	68,6	75,5	6,9
Ativo Líquido	746,4	754,5	8,1

BALANÇOS	2XX0	2XX1	Mutações
Ativo			Aplicações	Origens
Caixa	50.000	25.750		24.250
Titulos a receber	100.000	105.000	5.000
Contas a receber	285.000	320.000	35.000
Estoques	400.000	450.000	50.000
Despesas antecipadas	5.000	6.000	1.000
Total de Ativo Cirulante	840.000	906.750
Ativo Bruto	815.000	830.000	15.000
(Depreciações)	68.600	75.500		6.900
Ativo fixo liquido	746.400	754.500
Total	1.586.400	1.661.250
Passivo e Patrimonio Liquido
Titulos a pagar	100.000	98.800	1.200
Contas a pagar	200.000	226.000		26.000
Despesas acumuladas	110.000	100.000	10.000
Total Passivo Circulante	410.000	424.800
Emprestimo Bancário	400.000	385.000	15.000
Hipoteca	10.000	9.400	600
Exigivel de L Prazo	410.000	394.400
Ações Ordinárias	500.000	500.000
Reservas	200.000	200.000
Lucros Acumulados	66.400	142.050		75.650
Patrimonio Liquido	766.400	842.050
Total	1.586.400	1.661.250
TOTAL MUTAÇÕES			132.800	132.800