Trabalho De Matematica Financeiro

Etapa Nº 1

Passo 1- Conceito de Valor Presente (PV) e Valor Futuro (FV).

Valor Presente: O valor presente é o somatório dos valores presentes dos fluxos individuais – positivos e negativos, ou seja, é o valor de cada fluxo de caixa descontado ao momento presente pela taxa de juros prevalecente durante o período remanescente.

Valor Futuro: O valor futuro é o somatório do “carregamento” de cada fluxo, seja negativo ou positivo, até o pagamento final pela taxa de juros prevalecente durante o período remanescente. Em outras palavras, para encontrar o valor futuro deve-se tomar cada recebimento e pagamento e calcular o valor futuro desses fluxos individuais, até o vencimento da operação, utilizando uma taxa de juros predefinida.

Passo 2- Desenvolva o exercício a seguir utilizando as fórmulas do regime de capitalização simples e composto, apresentadas na teoria do capitulo do livro “fundamentos da matemática financeira”.

Dados:

Valor do capital: R$ 120.000,00

Prazo: 18 meses

Taxa de juros: 1,25% ao mês

|JUROS SIMPLES | | | |

|PARCELAS |VP |JUROS |VF |

|1 |120.000,00 |1,25 ao mês | 121.500,00 |

|2 |120.000,00 |1,25 ao mês |123.000,00 |

|3 |120.000,00 |1,25 ao mês |124.500,00 |

|4 |120.000,00 |1,25 ao mês |126.000,00 |

|5 |120.000,00 |1,25 ao mês |127.500,00 |

|6 |120.000,00 |1,25 ao mês |129.000,00 |

|7 |120.000,00 |1,25 ao mês |130.500,00 |

|8 |120.000,00 |1,25 ao mês |132.000,00 |

|9 |120.000,00 |1,25 ao mês |133.500,00 |

|10 |120.000,00 |1,25 ao mês |135.000,00 |

|11 |120.000,00 |1,25 ao mês |136.000,00 |

|12 |120.000,00 |1,25 ao mês |138.000,00 |

|13 |120.000,00 |1,25 ao mês |139.500,00 |

|14 |120.000,00 |1,25

ao mês |141.000,00 |

|15 |120.000,00 |1,25 ao mês |142.500,00 |

|16 |120.000,00 |1,25 ao mês |144.000,00 |

|17 |120.000,00 |1,25 ao mês |145.500,00 |

|18 |120.000,00 |1,25 ao mês |147.000,00 |

| | | | |

| | | | |

|JUROS COMPOSTOS | | | |

|PARCELAS |VP |JUROS |VF |

|1 |120.000,00 |1,25 ao mês |121.500,00 |

|2 |120.000,00 |1,25 ao mês |123.018,75 |

|3 |120.000,00 |1,25 ao mês |124.556,48 |

|4 |120.000,00 |1,25 ao mês |126.113,44 |

|5 |120.000,00 |1,25 ao mês |127.689,86 |

|6 |120.000,00 |1,25 ao mês |129.285,98 |

|7 |120.000,00 |1,25 ao mês |130.902,06 |

|8 |120.000,00 |1,25 ao mês |132.538,33 |

|9 |120.000,00 |1,25 ao mês |134.195,06 |

|10 |120.000,00 |1,25 ao mês |135.872,50 |

|11 |120.000,00 |1,25 ao mês |137.570,91 |

|12 |120.000,00 |1,25 ao mês |139.290,54 |

|13 |120.000,00 |1,25 ao mês |141.031,67 |

|14 |120.000,00 |1,25 ao mês |142.794,57 |

|15 |120.000,00 |1,25 ao mês |144.579,50 |

|16 |120.000,00 |1,25 ao mês |146.386,75 |

|17 |120.000,00 |1,25 ao mês |148.216,58 |

|18 |120.000,00 |1,25 ao mês |150.069,29

passo um, o porquê das diferenças entre valores das parcelas de juros e do valor futuro encontradas nos dois regimes de capitalização.

Sob um regime de taxa de juros simples, o juro recebido/pago sobre determinado montante de dinheiro aplicado/investido/emprestado, ou seja, é proporcional à taxa de juros nominal de aplicação. Sob um regime de taxa de juros composta, o juro recebido/pago sobre determinado montante de dinheiro aplicado/investido/emprestado é geometricamente proporcional ao prazo em que os juros são referenciados nominalmente, ou seja, a cada período de capitalização os juros incidem não só sobre o principal, mas também sobre os juros já acumulados até então. Ou seja, essa diferença ocorreu devido à parcela dos juros acumulados nas