O Fluxo de Caixa

Demonstração do Fluxo de Caixa

CPC 03

Objetivo

• Evidenciar informações relevantes sobre os fluxos de caixa gerados pela empresa e como esses fluxos de caixa foram utilizados pela empresa em suas atividades.
• Informações sobre os fluxos de caixa de uma entidade são úteis para proporcionar aos usuários uma base para avaliar a capacidade de a entidade gerar caixa, bem como as necessidades da entidade em utilizar esses fluxos de caixa.

Histórico

• Antes do 2008 – Obrigatória apenas para um pequeno grupo de empresas
• A partir de 2008 – Obrigatória de acordo com a 11.638/07 – substituiu a DOAR
• Isenção: empresas de capital fechado com PL inferior a 2 milhões

Caixa e Equivalentes de Caixa

• Caixa compreende numerário em espécie e depósitos bancários disponíveis.
• Equivalentes de caixa são aplicações financeiras de curto prazo, de alta liquidez, que são prontamente conversíveis em montante conhecido de caixa e que estão sujeitas a um insignificante risco de mudança de valor.
• Vencimento de 3 meses ou menos a contar da data de aquisição

Transações que aumentam o “caixa”

• Vendas à vista.
• Obtenção de empréstimos.
• Recebimento de valores a receber (duplicatas, títulos etc.).
• Integralização de capital em dinheiro.
• Venda de qualquer ativo (à vista).
• Outros recebimentos em dinheiro.

Transações que diminuem o “caixa”

• Compras de mercadorias à vista.
• Pagamento de valores (fornecedores, contas a pagar etc.).
• Pagamento de juros.
• Compra de qualquer ativo (à vista).
• Pagamento de dividendos.
• Pagamento de despesas.

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Estrutura da DFC

• Os fluxos de caixa são classificados em:

• Fluxos de caixa das atividades operacionais
• Fluxos de caixa das atividades de investimento
• Fluxos de caixa das atividades de financiamento

Atividades Operacionais

• Envolve todas as atividades relacionadas com a produção e entrega de bens e serviços, ou seja, são basicamente derivadas das principais atividades geradoras de receita da entidade. Estão associadas, em geral, com os itens da demonstração do resultado, como, por exemplo, recebimento das vendas, pagamento a fornecedores, pagamento de impostos, pagamento de salários etc
• Recebimentos de caixa pela venda de mercadorias e pela prestação de serviços.
• Recebimentos de caixa decorrentes de royalties, honorários, comissões e outras receitas.
• Pagamentos de caixa a fornecedores de mercadorias e serviços.
• Pagamentos de caixa a empregados ou por conta de empregados.
• Recebimentos e pagamentos de caixa por seguradora de prêmios e sinistros, anuidades e outros benefícios da apólice.
• Pagamentos ou restituição de caixa de impostos sobre a renda, a menos que possam ser especificamente identificados com as atividades de financiamento ou de investimento.

Atividades de Investimento

• Relacionam-se normalmente com as movimentações de ativos de longo prazo utilizados pela empresa para a produção de bens e serviços. Envolvem, principalmente, os itens do Ativo não Circulante.
• Aquisição ou venda de Investimentos.
• Aquisição ou venda de ativos Imobilizados.

Aquisição ou venda de ativos Intangíveis

Atividades de Financiamento

• Relacionam-se com as fontes de financiamento da empresa decorrentes de empréstimos efetuados por credores e investidores à empresa e estão associadas aos recursos recebidos ou pagos pela empresa. Envolvem os itens financeiros do passivo (circulante e não circulante) e do patrimônio líquido.
• Obtenção ou pagamento de empréstimos e financiamentos.
• Aumento de capital social em dinheiro.
• Compra de ações da própria empresa

Pagamento de dividendos

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Estrutura Final

Demonstração dos Fluxos de Caixa

Fluxo de caixa das atividades operacionais

Entradas e saídas de caixa proveniente das operações

Fluxo de caixa das atividades de investimento

Entradas e saídas de caixa originadas dos investimentos em ativos de longo prazo

Fluxo de caixa das atividades de financiamento

Entradas e saídas de caixa oriundas dos financiamentos da empresa

(=) Variação líquida de caixa

(+) Saldo inicial de caixa e equivalentes de caixa (conforme balanço inicial)

(=) Saldo final de caixa e equivalentes de caixa (conforme balanço final)

Métodos de Elaboração DFC

• Método Direto
• Método Indireto
• Diferença = apresentação fluxo de caixa das atividades operacionais
• Caso a empresa opte por fazer pelo método direto deve apresentar em Nota Explicativa a conciliação do lucro com o caixa (método indireto)

Método Direto

• Por este método, são evidenciados os recebimentos e os pagamentos operacionais do período, como, por exemplo:
• Valores recebidos de clientes.
• Pagamentos a fornecedores.
• Pagamento de despesas (salários, impostos, seguros etc.).

Roteiro do Método Direto

Determinação do valor do recebimento de vendas

Clientes ou duplicatas a receber (balanço inicial)

(−) Perda estimada com créditos de liquidação duvidosa (balanço inicial)

(+) Vendas do período (resultado do período)

(−) Clientes ou duplicatas a receber (balanço final)

(−) Perdas com clientes (resultado do período)

(+) Reversão de PECLD (resultado do período)

(+) Perda estimada com créditos de liquidação duvidosa (balanço final)

(−) Despesa com créditos de liquidação duvidosa (resultado do período)

(+) Adiantamentos de clientes (final)

(−) Adiantamentos de clientes (inicial)

(+) Recuperação de prejuízos anteriores (resultado do período)

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