Gestao Financeira Curto Prazo

Universidade do Sul de Santa Catarina – Unisul

Campus Virtual

Avaliação a Distância

Unidade de Aprendizagem: Gestão Financeira Curto Prazo

Curso: Tecnologia em Gestão da TI

Professor: GABRIEL WALTER GONZALEZ BOCCHETTI

Nome do aluno: Ricardo Oliveira dos Santos

Data: 08/09/2014

Orientações:

Procure o professor sempre que tiver dúvidas.

Entregue a atividade no prazo estipulado.

Esta atividade é obrigatória e fará parte da sua média final.

Encaminhe a atividade via Espaço UnisulVirtual de Aprendizagem (EVA).

1.Dentre as principais decisões do Gestor Financeiro, temos a decisão de investimento e a decisão de financiamento. Diferencie as decisões de investimento e de financiamento, exemplificando. (2,5 pontos)

-Decisões de financiamento referem-se à aquisição de recursos perante instituições financeiras. Ex.: financiamento da compra de uma empilhadeira, por meio de financiamento no BNDS.

-Decisões de investimento referem-se à aplicação de recursos, geralmente dinheiro ou títulos, com expectativa de retorno futuro, superior ao valor aplicado. Ex.: Aplicar dinheiro na renovação dos equipamentos da empresa, visando aumento da produtividade.

2. Considere as seguintes informações sobre a empresa Gerenciando suas Finanças Ltda. e responda às questões: (2,5 pontos)

- Prazo médio de estocagem: 62 dias (PMRE)

- Prazo médio de recebimento das vendas: 30 dias (PMRV)

- Prazo médio de pagamento dos fornecedores: 32 dias (PMPF)

- Desembolso total anual de R$ 6.000.000,00.

- Suponha um ano de 360 dias.

a) Calcule o ciclo operacional da empresa.

CO=PMRE+PMRV= 92 DIAS (PRAZO DE INVESTIMENTO)

b) Calcule o ciclo de conversão de caixa da empresa.

CC=PMRE+PMRV-PMPF CC= 60 DIAS

c) Calcule o saldo mínimo de caixa da empresa.

SM=desembolso total esperado no período / giro caixa

Giro de caixa = 360 / 60 = 6

SM= desembolso total / giro de caixa= 6.000.000,00 / 6 = R$1.000.000,00

d) Analise como a administração da empresa poderia reduzir o seu ciclo de conversão de caixa.

Para reduzir o CC, a empresa poderia, tomar iniciativas para sincronizar os processos do ciclo operacional.

A utilização de software de gerenciamento do CO e CC, parceria com fornecedores de matéria-prima e definição de metas internas são exemplos de medidas que poderiam ser tomadas.

 3. A empresa Morando Bem Ltda. apresentou a estrutura patrimonial abaixo.

Ativo Circulante Sazonal

50.000,00

Passivo Circulante Sazonal

     40.000,00

Ativo Circulante Permanente

150.000,00

Passivo Circulante Permanente

     60.000,00

Ativo não Circulante

200.000,00

Passivo não Circulante